Банковская система, инфляция и безработица

Вклад 50 000 руб. под 10% годовых через год превращается в 55 000. Красиво, но если за тот же год цены выросли на 12%, эти 55 000 покупают меньше, чем 50 000 годом ранее. На бумаге плюс 5 000, в реальности — минус. Банковская система, инфляция и безработица — три главные силы макроэкономики, и все три измеряются числами. Учимся их считать.

Банковская система: два уровня

Банковская система России двухуровневая. Первый уровень — Центральный банк (Банк России): он монопольно выпускает наличные деньги, устанавливает ключевую ставку, выдаёт лицензии коммерческим банкам и надзирает за ними. История длинная: Государственный банк основали в 1860 году. Гражданам и фирмам ЦБ кредиты не выдаёт — это работа второго уровня, коммерческих банков: они принимают вклады, дают кредиты и живут на разнице ставок — по вкладу платят меньше, за кредит берут больше. Кредитование подчиняется трём принципам: возвратность, срочность, платность. Вклады застрахованы: Агентство по страхованию вкладов вернёт до 1,4 млн руб., если у банка отозвали лицензию. Ключевая ставка — главный тормоз инфляции: в декабре 2014 года ЦБ поднял её до 17%, чтобы остановить обвал рубля; чем выше ставка, тем дороже кредиты и тем меньше денег в обороте.

Функции Центрального банка: подробный список

Разберём функции ЦБ по пунктам, потому что именно их перечисляют в заданиях. Первая — эмиссия: только Банк России печатает банкноты и чеканит монеты; выпуск денег частным банком невозможен в принципе. Вторая — денежно-кредитная политика: ЦБ устанавливает ключевую ставку, процент, под который он кредитует коммерческие банки. Третья — надзор и лицензирование: без лицензии ЦБ банк не может работать, а при нарушениях лицензию отзывают. Четвёртая — кредитор последней инстанции: в кризис ЦБ даёт банкам ликвидность, чтобы банк не рухнул и не унёс с собой вклады клиентов. Пятая — управление золотовалютными резервами и обслуживание бюджета. Коммерческие банки при этом принимают вклады, выдают кредиты, проводят платежи, обменивают валюту и выпускают карты. Получается строгая иерархия: ЦБ — судья и регулятор игры, коммерческие банки — игроки, а граждане и фирмы имеют дело только со вторым уровнем. Именно поэтому фраза «ЦБ выдал кредит школьнику» в тесте — всегда ошибка: гражданам кредитует только второй уровень.

Инфляция и безработица

Инфляция — рост общего уровня цен, при котором каждая купюра покупает всё меньше. По темпу различают три вида. Умеренная — до 10% в год: экономика работает. Галопирующая — десятки процентов в год: люди стараются быстрее избавиться от денег. Гиперинфляция — более 50% в месяц; в Германии 1923 года цены удваивались за считанные дни. Причины: лишняя денежная эмиссия, рост издержек производителей и инфляционные ожидания — если все ждут подорожания, оно приходит. Экономист Милтон Фридман сформулировал жёстко: «Инфляция всегда и везде — денежное явление». Безработица измеряется долей безработных в рабочей силе, а рабочая сила — это занятые плюс безработные. Безработица бывает фрикционной — человек между работами, выпускник ищет первое место, структурной — профессия исчезла, как у ткачихи при автоматизации, и циклической — экономика в спаде, увольняют массово. Фрикционная и структурная существуют всегда, их сумма называется естественным уровнем безработицы, поэтому «нулевой безработицы» в здоровой экономике не бывает.

Кредит: ставка, переплата, кредитная история

Кредит выглядит просто: банк даёт деньги, заёмщик возвращает больше. Тело кредита — сам долг без процентов. Ставка — цена денег в процентах за год. Переплата — всё, что заёмщик отдаст сверх тела кредита: проценты, комиссии, страховки, если они включены. Простой расчёт за год: кредит 100 000 руб. под 20% стоит 20 000 руб. процентов, вернуть надо 120 000. При платежах раз в месяц банки применяют аннуитет — равные платежи с начислением процентов на остаток долга; полную сумму возврата банк обязан показать в договоре как полную стоимость кредита. У заёмщика есть кредитная история: все займы и просрочки хранятся в бюро кредитных историй, и испорченная история закрывает доступ к новым кредитам. Обеспеченный кредит выдаётся под залог квартиры или машины: не вернёшь — банк забирает заложенное. Поэтому перед подписанием договора считают не ежемесячный платёж, а общую переплату за весь срок.

Вклады и страховка АСВ

Вклад — это кредит гражданина банку: человек отдаёт деньги, банк платит проценты. Ставка по вкладам ниже ставки по кредитам: на этой разнице банк и зарабатывает. Срочный вклад открывают на срок; снять раньше можно, но проценты пересчитают по минимальной ставке. По вкладу до востребования деньги забирают в любой момент, но процент почти нулевой. Главный вопрос вкладчика: что будет, если у банка отзовут лицензию? Отвечает система страхования вкладов: с конца 2014 года Агентство по страхованию вкладов (АСВ) возмещает до 1,4 млн руб. на человека в одном банке. Вклад 900 000 руб. вернут полностью; вклад 2 000 000 руб. — только 1,4 млн, остальное придётся требовать при распродаже имущества банка и без гарантий. Поэтому крупную сумму вкладчики делят между несколькими банками. Проверка банка простая: у него должна быть лицензия ЦБ, а сам он числится в реестре АСВ.

Финансовые пирамиды: как их распознать

Финансовая пирамида обещает доход, которого не даёт ни один честный бизнес: например, 20% в месяц гарантированно. Механизм всегда один: первые вкладчики получают деньги из взносов следующих, а деятельности, создающей прибыль, нет. Пока поток новых участников растёт, пирамида платит и обрастает рекламой; когда приток заканчивается, выплаты останавливаются, и теряют почти все, кроме организаторов. Хрестоматийный российский пример — «МММ» 1994 года: обещались десятки процентов в месяц, вкладчиков были миллионы, крах наступил летом того же года. Признаки пирамиды: гарантированная сверхдоходность, отсутствие лицензии ЦБ, агрессивная реклама, поощрение приводить друзей, туманные рассказы, куда вкладываются деньги. Банк устроен иначе: лицензия опубликована, вклады застрахованы АСВ, а доходность скромна — обычно сопоставима с инфляцией, а не в разы выше. Правило простое: обещание «много и гарантированно» — не предложение, а предупреждение.

Разбор типового задания

Словарь урока

Ключевая ставка#

Процент, под который ЦБ кредитует коммерческие банки

Эмиссия#

Выпуск наличных денег, монополия Центрального банка

Переплата#

Всё, что заёмщик возвращает сверх тела кредита

АСВ#

Агентство по страхованию вкладов: возмещает до 1,4 млн руб.

Финансовая пирамида#

Схема, где доход первым платят из взносов последних

Рабочая сила#

Занятые плюс безработные, ищущие работу

Как это спрашивают на ЕГЭ

• Назови функции Центрального банка и отличи их от операций коммерческих банков.
• Рассчитай проценты по вкладу или переплату по кредиту за год.
• Определи вид безработицы по описанию ситуации.
• Объясни, почему вклад под 10% при инфляции 12% — это потеря, а не доход.
• Найди признаки финансовой пирамиды в описании компании.

В счётных задачах выписывай дано: сумму, ставку, срок. Одна и та же цифра может оказаться ставкой за год и за месяц, и ошибка в сроке меняет ответ в разы. В теоретических заданиях про ЦБ следи за формулировкой «выдаёт кредиты гражданам»: это всегда неверный вариант, как бы правдоподобно он ни звучал.

Макроэкономика ощущается на собственном кошельке: ключевая ставка задораживает кредит на телефон, инфляция съедает стипендию, безработица бьёт по планам после выпуска. Пройди тест и тренажёр ниже — задачи там счётные, как на ЕГЭ, и после них таблица видов инфляции оживёт.

Подсказка: клавиши J — следующая тема, K — предыдущая, на телефоне: свайп влево/вправо — соседняя тема